Praha - Bankovní rada České národní banky (ČNB) dnes zmírnila pravidla pro poskytování hypoték. Od ledna už banky nebudou muset uplatňovat limit maximální výše celkového dluhu žadatele vůči jeho ročnímu příjmu (DTI). V platnosti nadále zůstává maximální poměr výše hypotečního úvěru vůči hodnotě zastavené nemovitosti. Oznámila to členka bankovní rady Karina Kubelková. Finanční sektor v ČR zůstává podle zátěžových testů odolný i vůči zhoršenému ekonomickému vývoji. ČNB nechala sazbu na ochranu úvěrového trhu beze změny na dvou procentech
Limit celkového dluhu žadatele vyjádřený v násobcích jeho čistého ročního příjmu dosud byl 8,5, pro žadatele do 36 let 9,5. ČNB o jeho zrušení rozhodla kvůli tomu, že vyšší úrokové sazby omezují rizika související s úrovní příjmů žadatelů. Řízení těchto rizik tak může centrální banka ponechat přímo na poskytovatelích hypoték.
Už od července přestala ČNB vyžadovat uplatňování limitu výše splátek dluhu k čistému měsíčnímu příjmu (DSTI). V platnosti tak zůstává pouze limit LTV, který bude i nadále 80 procent, u žadatelů do 36 let 90 procent.
"V prostředí významných makrofinančních nejistot přetrvává riziko výraznějšího poklesu cen nemovitostí, které si vyžaduje i nadále působení ukazatele LTV. Vyšší úrokové sazby a utlumená hypoteční aktivita výrazněji omezují rizika související s úrovní příjmů žadatelů a řízení těchto rizik ponecháváme plně na poskytovatelích," řekla Kubelková.
Podle ČNB se také začalo snižovat nadhodnocení bytů, pro domácnosti s mediánovými příjmy ale stále zůstávají nadhodnocené o zhruba 60 procent. Domácnosti, které čerpají hypoteční úvěr na vlastní bydlení, tak podle centrální banky nadále mohou podstupovat zvýšené riziko nesplácení. Méně než deseti procentům domácností umožňují jejich příjmy bezpečné dluhové financování průměrného bytu při současné výši úrokových sazeb.
Experti: Zmírnění pravidel pro poskytování hypoték trh výrazně neoživí
Zmírnění pravidel pro poskytování hypoték, které dnes oznámila Česká národní banka, k výraznému oživení hypotečního trhu nepovede. Vyplývá to z reakcí bank a expertů, které ČTK oslovila. Téměř všichni žadatelé o hypotéky totiž zrušený ukazatel plnili. Od ledna už banky nebudou muset uplatňovat limit maximální výše celkového dluhu žadatele vůči jeho ročnímu příjmu (DTI). V platnosti zůstává maximální poměr hypotečního úvěru vůči hodnotě zastavené nemovitosti.
"Obecně vítáme deaktivaci ukazatele DTI, nicméně neočekáváme, že by sama o sobě způsobila výrazný růst prodejů hypoték, neboť tento ukazatel na maximální úrovni 8,5, eventuálně 9,5 pro klienty do 36 let, plní drtivá většina klientů," řekl manažer hypoték v Komerční bance Ondřej Šuchman. Nejvíce klientů mělo podle něj problémy spíše se splněním limitu splátek dluhu k čistému měsíčnímu příjmu (DSTI) a zástavní hodnotou nemovitosti (LTV).
Mluvčí České spořitelny Filip Hrubý předpokládá, že dnešní deaktivace regulace DTI bude mít podobný dopad jako uvolněni regulace DSTI, takže zvýší dostupnost hypoték zejména pro mladší klienty, a také zvýší průměrnou výši hypotéky.
Zrušení limitu na DTI bankám umožní individuálně posoudit i případy, kde DTI je sice vysoké, ale nepovede k předlužení, upozornil spoluzakladatel aplikace Orbi Jakub Škrabánek s poukazem na třeba dočasně nižší rodinný příjem kvůli rodičovské dovolené nebo účetně nízké příjmy z podnikání. K dramatickému oživení hypotečního trhu to ale podle něj nepovede, protože banky sledují DTI i bez instrukcí ČNB. Zároveň to trochu narovná zvláštní situaci na trhu, kdy si klienti chybějící vlastní zdroje sice stále půjčovali, ale kvůli limitu DTI museli jít do jiné banky, podotkl.
Ani hypoteční analytička ze společnosti Sirius Finance Lucie Drásalová si nemyslí, že by měl mít tento krok ČNB zásadní vliv na hypoteční trh. "Ukazatel DTI v zásadě ovlivňoval schvalování hypoték poměrně minimálně. Nejsem si vědoma toho, že bychom v praxi narazili na případ, kdy by nebyla hypotéka schválena kvůli překročení parametru DTI," poznamenala.
"Je to pozitivní zpráva jak pro banky, které by mohly navýšit objemy poskytnutých hypoték, tak i pro klienty, kteří se takto dostanou na vyšší hypotéky a více klientů takto projde sítem bank," upozornil expert společnosti FinGO Petr Motáček. Analytik Portu Marek Pokorný míní, že od ČNB jde spíše o smíšený signál. Na jednu stranu to umožní více žadatelům dosáhnout na hypotéku. Na stranu druhou tím mizí ochranný mechanismus, který zabraňoval nadměrnému zadlužení žadatelů, uzavřel.
ČNB nechala sazbu na ochranu úvěrového trhu beze změny na dvou procentech
Bankovní rada ČNB dnes ponechala beze změny na dvou procentech sazbu proticyklické kapitálové rezervy na ochranu úvěrového trhu. Kubelková po jednání rady nevyloučila další snižování rezervy v budoucnu. Dvouprocentní sazbu uplatňuje ČNB od října.
"Pokud bude i nadále pokračovat současný trend přirozeného odeznívání cyklických rizik z bilancí bankovního sektoru, budeme sazbu rezervy pozvolně snižovat. V případě výrazného zhoršení ekonomické situace a vzniku významných neočekávaných úvěrových ztrát jsme připraveni sazbu snížit výrazněji, případně rezervu zcela uvolnit, a podpořit tak plynulé úvěrování reálné ekonomiky," řekla Kubelková. Podotkla, že finanční cyklus v Česku je v sestupné fázi a blízko svého dna.
Letos v dubnu dosáhla sazba proticyklické kapitálové rezervy vrcholu na 2,5 procenta. Od té doby ji ČNB dvakrát snížila, pokaždé o čtvrt procentního bodu.
Rezervu mají banky i další úvěrové instituce vytvářet jako ochranu proti rizikům, která plynou z nadměrného růstu úvěrů. V době růstu úvěrů by měly rezervu vytvářet, naopak při poklesu ekonomické aktivity doprovázené rostoucími úvěrovými ztrátami by měla být využita bankami pro krytí ztrát. Cílem je zabránit přenosu případných problémů finančních institucí do ekonomiky. Vytváření rezervy se může projevit zpomalením růstu úvěrů, zejména těch rizikovějších.
Sazba platí pro všechny banky, spořitelní a úvěrní družstva i obchodníky s cennými papíry. ČNB stanovuje sazbu této rezervy čtvrtletně, o jejím zvýšení rozhoduje zpravidla s ročním předstihem. O rozpuštění rezervy může centrální banka rozhodnout s okamžitou platností.
Proticyklickou kapitálovou rezervu zavedla evropská směrnice CRD IV jako nástroj pro zvýšení odolnosti finančního systému. ČNB sazbu rezervy poprvé vyhlásila na podzim 2014.
Finanční sektor v ČR zůstává odolný i vůči zhoršenému ekonomickému vývoji
Finanční sektor v ČR zůstává podle zátěžových testů odolný i vůči zhoršenému ekonomickému vývoji. Na dnešní tiskové konferenci o tom informovali představitelé ČNB při zveřejnění Zprávy o finanční stabilitě.
Bankovní sektor jako celek by podle ČNB plnil regulatorní kapitálové požadavky jak v základním scénáři vývoje ekonomiky, tak i v hypotetickém nepříznivém scénáři. Dopad nepříznivého scénáře do kapitálového vybavení bank by však byl citelný. Značný nárůst úvěrových selhání a silné oslabení ziskovosti by vedly k rozpuštění proticyklické kapitálové rezervy.
"Výchozí pozice bankovního sektoru je příznivá. Za klíčový faktor považujeme vývoj kvality úvěrového portfolia. Vidíme signály mírného zhoršování u úvěrů nefinančním podnikům a domácnostem, proto situaci pečlivě monitorujeme," uvedl ředitel sekce finanční stability ČNB Libor Holub.
Bankovní sektor jako celek ale podle něj zatím nezaznamenal zvýšené úvěrové ztráty a zůstává ve velmi dobré kondici. Firmy a domácnosti však budou čelit složitým ekonomickým podmínkám i v roce 2024. "Potenciální dopady na jejich finanční zdraví budeme i nadále vyhodnocovat a situaci v bankovním sektoru pozorně sledovat,“ dodal.
Zpráva o finanční stabilitě hodnotí zdraví domácího finančního sektoru a jeho odolnost vůči nepříznivým šokům. Tento podklad byl pro bankovní radu východiskem pro nastavení takzvané makroobezřetnostní politiky, jejímiž hlavními nástroji jsou kapitálové rezervy bank a horní hranice ukazatelů pro poskytování spotřebitelských úvěrů zajištěných obytnou nemovitostí.
